【例题·单选题】下列关于短期融资券的表述中，错误的是(　　)。

　　A.短期融资券不向社会公众发行

　　B.只有具备一定信用等级的企业才能发行短期融资券

　　C.相对于发行公司债券而言，短期融资券的筹资成本较高

　　D.相对于银行借款筹资而言，短期融资券的一次性筹资数额较大

　　【答案】C

　　【解析】相对于发行企业债券而言，发行短期融资券的筹资成本较低。

　　【例题·单选题】某企业需要借入资金60万元，由于贷款银行要求将贷款金额的20%作为补偿性余额，故企业需要向银行申请的贷款数额为(　　)万元。

　　A.75

　　B.72

　　C.60

　　D.50

　　【答案】A

　　【解析】企业需要向银行申请的贷款数额=60/(1-20%)=75万元。

　　【例题·单选题】某公司向银行借款100万元，年利率为8%，银行要求保留12%的补偿性余额，则该借款的实际年利率为(　　)。

　　A.6.67%

　　B.7.14%

　　C.9.09%

　　D.11.04%

　　【答案】C

　　【解析】该借款的实际年利率=8%/(1-12%)=9.09%。选项C正确。

　   【例题·单选题】某企业从银行获得附有承诺的周转信贷额度为1000万元，承诺费率为0.5%，年初借入800万元，年底偿还，年利率为5%。则该企业负担的承诺费是(　　)。

　　A.1万元

　　B.4万元

　　C.5万元

　　D.9万元

　　【答案】A

　　【解析】该企业负担的承诺费=(1000-800)×0.5%=1(万元)。选项A正确。

　　【例题·单选题】采用ABC控制法进行存货管理时，应该重点控制的存货类别是(　　)。

　　A.品种较多的存货

　　B.数量较多的存货

　　C.库存时间较长的存货

　　D.单位价值较大的存货

　　【答案】D

　　【解析】ABC控制系统就是把企业种类繁多的存货，依据其重要程度、价值大小或者资金占用等标准分为三大类：A类价值高，数量少;B类价值和数量中等;C类价值低，数量多。针对不同类别的存货分别采用不同的管理方法，A类存货应作为管理的重点，实行重点控制、严格管理;而对B类和C类存货的重视程度则可依次降低，采取一般管理。选项D正确。

　　【例题·单选题】在交货期内，如果存货需求量增加或供应商交货时间延迟，就可能发生缺货。为此，企业应保持的最佳保险储备量是(　　)。

　　A.使保险储备的订货成本与持有成本之和最低的存货量

　　B.使缺货损失和保险储备的储存成本之和最低的存货量

　　C.使保险储备的持有成本最低的存货量

　　D.使缺货损失最低的存货量

　　【答案】B

　　【解析】最佳保险储备量是使缺货损失和保险储备的储存成本之和最低的存货量。选项B正确。

　　【例题·单选题】某公司按照2/20,N/60的条件从另一公司购入价值1000万的货物，由于资金调度的限制，该公司放弃了获取2%现金折扣的机会，公司为此承担的信用成本率是(　　)。

　　A.2.00%

　　B.12.00%

　　C.12.24%

　　D.18.37%

　　【答案】D

　　【解析】公司为此承担的信用成本率=2%/(1-2%)×360/(60-20)=18.37%。选项D正确。

      【例题·单选题】某公司按照2/20,N/60的条件从另一公司购入价值1000万的货物，由于资金调度的限制，该公司放弃了获取2%现金折扣的机会，公司为此承担的信用成本率是(　　)。

　　A.2.00%

　　B.12.00%

　　C.12.24%

　　D.18.37%

　　【答案】D

　　【解析】公司为此承担的信用成本率=2%/(1-2%)×360/(60-20)=18.37%。选项D正确。

　　【例题·单选题】根据经济订货批量的基本模型，下列各项中，可能导致经济订货批量提高的是(　　)。

　　A.每期对存货的总需求降低

　　B.每次订货费用降低

　　C.每期单位存货存储费降低

　　D.存货的采购单价降低

　　【答案】C

　　【解析】根据经济订货量基本模型的公式可知，经济订货量与每期存货的总需求量和每次订货费用成正比，与每期单位存货存储费成反比，所以选项C正确。

　　【例题·多选题】在确定因放弃现金折扣而发生的信用成本时，需要考虑的因素有(　　)。

　　A.数量折扣百分比

　　B.现金折扣百分比

　　C.折扣期

　　D.信用期

　　【答案】BCD

　　【解析】在确定因放弃现金折扣而发生的信用成本时，需要考虑的因素有现金折扣百分比、折扣期、信用期。

　　【例题·多选题】动用应收账款余额控制模式进行应收账款管理可以发挥的作用有(　　)。

　　A.预测公司的现金流量

　　B.预计应收账款的水平

　　C.反映应付账款的周转速度

　　D.评价应收账款的收账效率

　　【答案】ABD

　　【解析】企业还可以运用应收账款账户余额的模式来计划应收账款金额水平，衡量应收账款的收账效率以及预测未来的现金流。选项ABD正确。

　　【例题·判断题】无追索权保理是指保理商将销售合同完全买断，并承担全部的收款风险。(　　)

　　【答案】正确

　　【解析】无追索权保理是指保理商将销售合同完全买断，并承担全部的收款风险。本题说法正确。

　　【例题·判断题】存货管理的目标是在保证生产和销售需要的前提下，最大限度地降低存货成本。(　　)

　　【答案】正确

　　【解析】存货管理的目标，就是在保证生产和销售经营需要的前提下，最大限度地降低存货成本。

　　【例题·计算题】C公司是一家冰箱生产企业，全年需要压缩机360000台,均衡耗用。全年生产时间为360天，每次的订货费用为160元，每台压缩机变动储存成本为80元，每台压缩机的进价为900元。根据经验，压缩机从发出订单到进入可使用状态一般需要5天，保险储备量为2000台。

　　要求：(1)计算经济订货批量。

　　(2)计算全年最佳订货次数。

　　(3)计算最低存货相关总成本。

　　(4)计算再订货点。

　　【答案及解析】

　　(1)经济订货批量=(2×360000×160/80)1/2=1200(台)

　　(2)全年最佳订货次数=360000/1200=300(次)

　　(3)最低存货相关总成本=1200/2×80+300×160=96000(元)

　　(4)再订货点=预计交货期内的需求+保险储备=5×(360000/360)+2000=7000(台)